בדרך כלל המשקיע יסיים את יישום שיטת ההון באותה נקודה כדי למנוע הפסדים נוספים.
אם אתה מעוניין לבצע השקעות לטווח ארוך, כדאי לך לשקול השקעה בהון עצמי. השקעות הון הן כאשר אתה קונה מניות במניות ואז מחזיק בהן לקראת הכנסה מדיבידנדים או מרווח הון כשערך המניה עולה.
גישת העלות חלה על השקעות פסיביות בניירות ערך שאינן ניתנות להשגה מכיוון שמניות החברה מוגבלות; זה לא יהיה בעל שווי שוק ואינו נחשב כמסתובב כאשר המכירה בולטת.
נכס נקי
בתחילה, ההשקעה נרשמת בעלות המניות שנרכשו, אך לאחר מכן היא מתאימה כל תקופה בהתאם לשינויים בנכסי הנטו של החברה בה מתבצעת השקעה. הערך הספרי של ההשקעה עולה או יורד מעת לעת בהתאם לחלק שיש למשקיע ברווחים או הפסדים, וגם ירידות בסכומים אז שווה לכל הדיבידנדים שהמשקיע מקבל מהחברה.
גישה השתתפותית זו מאפשרת את העובדה כי רווחי החברה אכן מגדילים את נכסי החברה נטו, ההופכים לבסיס ההשקעה, וכי ההפסדים מקטינים דיבידנדים כאלה ושווי נכסים נטו.
לעיתים יש למשקיע גם אפשרות לרכוש השקעה בעלות נמוכה יותר מהשווי הבסיסי בספר.
השימוש בדיבידנדים כבסיס לחישוב השווי הכולל של המניה מהווה בעיה נוספת. לדוגמא, נניח שהחברה הכריזה על הפסד נקי אך המשקיע משתמש בהשפעתו כדי לדרוש תשלום דיבידנד. כאן המשקיע מצהיר על רווחים אלה למרות שהחברה סובלת מהפסד.
במילים אחרות, אם דיבידנדים משמשים בסיס להכרה בהכנסות שאינן מתבטאות, הרי שבשיטת ההון העצמי תזרים קבוע של המשקיע יהפוך לחלק מהרווחים של החברה שהמשקיעים הכניסו לחברה (המותאם לחיסול רווחים והפסדים בחברות) והפחתת ההפרש בין העלויות הראשוניות של המשקיע וחלקו בערך בספרים שהחברה השקיעה ייעשה ביום הרכישה.
בתרחיש זה, אם הרווח הנקי מהחברה שביצעה את ההשקעה כולל פריטים יוצאי דופן, המשקיע יקבל את החלק היחסי גם כסעיפים יוצאי דופן ואלה לא ייחשבו כהכנסות מהשקעה. לעיתים יש למשקיע גם אפשרות לרכוש השקעה בעלות נמוכה יותר מהשווי הבסיסי בספר. אם חלקו של המשקיע בהפסדי החברה עולה על שווי ההשקעה בספרים, נשאלת השאלה האם על המשקיע להכיר בהפסדים נוספים אחרים או לא. בדרך כלל המשקיע יסיים את יישום שיטת ההון באותה נקודה כדי למנוע הפסדים נוספים.
אם ההפסד הפוטנציאלי אינו מוגבל לסכום ההשקעה המקורית שלך - על ידי ערבות התחייבויות החברה שמשקיעה או התחייבות אחרת להעניק תמיכה כספית נוספת - או אם נראה קרוב כי החברה תתמוסס או אחרת תסבול משמעותית. פסדים, אז זה רעיון טוב לצאת מההשקעה לפני סבל הפסדים נוספים.
